INVESTIRE PER OBIETTIVI E PROGETTI: GOAL BASED INVESTING

Molto semplicemente è un approccio di investimento che ha lo scopo di aiutare le persone a realizzare progetti o raggiungere obiettivi specifici.

E’ una parte della pianificazione finanziaria che non possiamo non considerare e, che non si basa sulle performance dei mercati finanziari ma sul raggiungimento di reali obiettivi.

Essi infatti sono l’essenza dell’intero processo di consulenza. L’economista Harry Markowitz fin dal 1952 ha utilizzato la tradizionale allocazione degli investimenti basata sulla MPT (Modern Portfolio Theory):

egli sostiene infatti che si può costruire un portafoglio ideale che darà il massimo rendimento all’investitore assumendo una grande quantità di rischio. Attraverso cosa? Grazie alla diversificazione. A cosa in questo caso dobbiamo fare più attenzione? Agli istinti primordiali, ossia da una parte troveremo piacere per il guadagno, ma dall’altra paura e dolore verso la perdita. Ognuno di noi attribuisce una prospettiva diversa agli investimenti.

Un unico portafoglio può supportare più obiettivi anche se abbiamo diversa tolleranza al rischio e diversi orizzonti temporali. Ma l’inclinazione umana ha una contabilità mentale che separa i risparmi in conti diversi in base agli obiettivi di questi risparmi. Gli obiettivi finanziari che noi tutti ci prefiggiamo di raggiungere sono molteplici e molto variegati tra loro:

• Acquistare la prima casa o la casa in campagna;
• Massimizzare il nostro reddito nel momento della pensione;
• Avviare un nuovo progetto imprenditoriale diventando così imprenditori;
• Finanziare l’educazione dei figli;
• E molti altri ancora

Se consideriamo la diversità di questi obiettivi ecco che entra in gioco l’approccio goal based investing, offrendo notevoli vantaggi.

Alla domanda “perché investiamo e perché è importante il denaro per noi?

certamente la risposta più immediata sarebbe quella di: “avere più denaro”!. Certo ma dobbiamo focalizzarci su questo tema:

investire e risparmiare senza un obiettivo e un piano
è come partire per un lungo viaggio
senza avere una meta.

Se non abbiamo ben chiara la nostra destinazione, non possiamo decidere quale sarà la strada migliore da prendere (e anche per quante ore dovrò guidare) ed una volta definita la meta capire se preferisco prendere un’autostrada perché è la soluzione più comoda oppure se optare per una strada panoramica magari più lunga ma certamente più gradevole alla nostra vista. Da cosa partiamo? Dall’individuazione degli obiettivi da raggiungere. Da qui costruiremo soluzioni più vicine a raggiungere l’obiettivo.

Cambiare l’approccio e la metodologia

La soluzione di investimento deve per forza calzare il nostro profilo di rischio: non si può basare su ciò che vogliamo ottenere. La strategia del goal based investing si concentra sul raggiungimento di obiettivi, attraverso un quadro di contabilità mentale.

Il focus non è battere il mercato o inseguire un rendimento incerto,
ma investire attraverso l’orizzonte temporale
prefissato e il nostro profilo di rischio.

Dare uno scopo ai nostri investimenti mantenendo un azione costante sulla destinazione.

Ecco i 6 passaggi fondamentali:

• Definire gli obiettivi e le priorità (definendo l’Ikigai e sviluppando l’autoconsapevolezza);
• Definire criticamente il time management della nostra vita;
• Definire la situazione finanziaria, patrimoniale, previdenziale e assicurativa;
• Revisionare la situazione finanziaria;
• Costruire il portafoglio specifico per obiettivi (sia finanziario e e sia non finanziario);
• Monitoraggio periodico e rivisitazione dell’intera situazione.

A ogni obiettivo viene assegnato un ordine di priorità: essenziale, importante e ambizioso.

Per ogni obiettivo definiamo un orizzonte temporale e la ricchezza necessaria per quel progetto specifico. L’obiettivo sarà quello di allineare gli obiettivi più importanti in un portafoglio, avendo la massima possibilità di ottenere un risultato positivo, cosi che il rischio atteso venga ridotto.

Relativamente agli investimenti, con periodicità vengono effettuate revisioni degli stessi focalizzate sui progressi che l’investitore sta facendo verso il raggiungimento degli obiettivi principali. Se dovessi essere in ritardo sulla tabella di marcia devo sicuramente cercare di spendere meno e magari, attraverso de i PAC, piani di accumulo, aumentare la mia quota di risparmio mensile.

Lo scopo dei nostri investimenti deve essere quello di raggiungere gli obiettivi finanziari prefissati. Avremo perciò un quadro sempre aggiornato e chiaro dove siamo direttamente connessi con i nostri obiettivi, a prescindere dalla fluttuazione dei mercati.

Come negli investimenti finanziari, questa operatività è facilmente adattabile a qualsiasi tipologia di “Investimento”, ricordando che per investimento intendiamo un

sacrificio di risorse oggi in vista di maggiori
ritorni futuri…

Quindi, nella vita familiare, nella nostra impresa….nella nostra Vita..!